Foundations of Finance: Risk and Return

Name: Foundations of Finance: Risk and Return
Author: William Smith

Examine different types of financial risks and strategies to reduce them

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Course: On-Demand

(música brillante) ¿Cómo influyen el riesgo y la rentabilidad en las finanzas? Aquí, lo ayudaremos a comprender los distintos tipos de los riesgos asociados a las inversiones financieras. Discutiremos varios tipos de riesgos. como riesgo de tasa de interés, riesgo de llamada, riesgo de inflación, riesgo de mercado y riesgo crediticio. También cubriremos métodos para reducir el riesgo junto con prima de riesgo de renta variable y compensación de rentabilidad por riesgo. El riesgo y la rentabilidad son conceptos básicos en finanzas corporativas e individuales. Cada individuo y empresa debe llegar a un acuerdo con el nivel de riesgo que están dispuestos a aceptar por el retorno que esperan recibir en el mercado. Es posible que haya escuchado el dicho: "Cuanto mayor es el riesgo, mayor es la recompensa". En finanzas, esta cita no solo es cierta pero para muchos es una filosofía de conducción por cómo invierten su dinero. Generalmente, cuanto mayor es el riesgo, mayor es la rentabilidad. Sin embargo, ¿cuánto riesgo deben o las corporaciones asumen? ¿Se pueden mitigar estos riesgos? con el fin de capturar una mayor rentabilidad? Las inversiones vienen en muchas formas y cada uno tiene su propio riesgo y recompensa. En el mercado de bonos, fluctuaciones de las tasas de interés puede hacer la diferencia entre una buena inversión y una mala. El mercado de bonos es un mercado rentable para el inversor conservador que está dispuesto para negociar rendimientos bajos por poco o ningún riesgo. Esto no es para decir que no existen riesgos en el mercado de bonos. Existen diferentes tipos de riesgos, dependiendo sobre los tipos en términos de los bonos comprados. El mercado de bonos es un ejemplo tanto de un mercado primario como de un mercado secundario. Organizaciones gubernamentales como ciudades y las ciudades pueden emitir nuevos bonos en el mercado primario y compradores y los vendedores pueden realizar transacciones en el mercado secundario de bonos. Las corporaciones también pueden vender bonos generar ingresos por diversas razones. Normalmente, las agencias gubernamentales emitirán bonos para financiar proyectos de infraestructura, como la construcción de carreteras y escuelas o para financiar otros proyectos. Los bonos son generalmente inversiones seguras que pagan un modesto retorno pero venderlos presenta varios riesgos que se pueden clasificar en diferentes tipos. Estos incluyen: riesgo de tasa de interés, riesgo de llamada, riesgo de inflación, riesgo de mercado y riesgo crediticio. El riesgo de tipo de interés es un riesgo real para el inversor en bonos. Cuando alguien compra un bono, lo está haciendo a una tasa de interés programada para la vida útil de los bonos. Por ejemplo, si comprara un bono a 20 años que pagó un interés del 2%, esto significa que usted recibiría ese interés anual durante la vida útil del bono. Cuando se compra el bono, El 2% puede ser una tasa de rendimiento aceptable. para el inversor, pero 20 años es mucho tiempo y durante ese periodo nuevos bonos Puede comenzar a pagar un interés del 6%. Esto da como resultado que el inversor pierda sobre el aumento de los pagos de intereses. Los bonos a más largo plazo son más vulnerables al riesgo de tasa de interés que los bonos a corto plazo. Otro tipo de riesgo es el riesgo de llamada. Algunos bonos que se compran vienen con una función de llamada que permite al emisor de un bono para canjearlos antes de la fecha de vencimiento de los bonos al valor nominal del estado del bono. Esto también se denomina valor nominal del bono. Si el emisor decide ejercer la función de llamada del bono, entonces son responsables ante el propietario del bono por el valor nominal del bono, más los intereses devengados hasta el punto en que se redime el bono. El comprador original del bono podría perder dinero de la pérdida de los pagos de intereses durante la vida útil del bono, dependiendo de cuándo se ejerce la función de llamada. El riesgo de inflación es otro tipo de riesgo asociado con la compra de bonos. Los bonos a largo plazo son especialmente vulnerables al riesgo de inflación porque la tasa de interés y los pagos son fijos. A medida que aumenta la inflación y los precios, la tasa de rendimiento del bono se vuelve menos atractiva. El inversor del mercado de valores puede vender rápidamente sus acciones. y pasar a una inversión más lucrativa mientras que el inversor en bonos tiene menos opciones. El riesgo de mercado es otro tipo de riesgo y está asociado con los riesgos generales que enfrentan los inversores en el mercado. En el mercado de bonos, la forma más común de riesgo es el riesgo de tasa de interés. En el mercado de valores, el riesgo de renta variable es el riesgo más común. debido a la volatilidad del mercado.

Beginner Provider : William Smith 4 Lessons · 12m in Arabic, German, English, Spanish, French, Portuguese, Chinese

Course Description

This course introduces the various types of risks associated with financial investments. These lessons will touch on the most significant financial risks, including interest rate risk, call risk, inflation risk, market risks, and credit risk. We’ll also cover different strategies and methods to mitigate these risks, including portfolio diversification and interest-rate swaps.

These lessons will also examine other specific financial tools related to risk, including equity-risk premium, which calculates the investment risk of investing in equities over fixed-income instruments, such as bonds. You’ll also learn about the risk-return tradeoff, in which investors weigh their risk tolerance based on the prospects of higher returns.

What You'll Learn

Identify the different types of financial risk, including interest rate risk, call risk, inflation risk, market risk, and credit risk
Apply strategies to mitigate financial risks, such as portfolio diversification and interest-rate swaps
Calculate the equity-risk premium to compare investing in equities versus fixed-income instruments like bonds
Weigh risk-return tradeoffs based on risk tolerance and the prospects of higher returns

Key Takeaways

Financial investments carry several types of risk, including interest rate risk, call risk, inflation risk, market risks, and credit risk.
Risks can be mitigated through strategies and methods such as portfolio diversification and interest-rate swaps.
The equity-risk premium calculates the investment risk of investing in equities over fixed-income instruments such as bonds.
The risk-return tradeoff involves investors weighing their risk tolerance against the prospects of higher returns.

Frequently Asked Questions

What does this course cover?

It introduces the various types of risks associated with financial investments, including interest rate risk, call risk, inflation risk, market risks, and credit risk, and covers strategies to mitigate them such as portfolio diversification and interest-rate swaps. It also examines the equity-risk premium and the risk-return tradeoff.

What skills will I gain from this course?

You will learn to identify the different types of financial risk, apply strategies to mitigate financial risks, calculate the equity-risk premium, and weigh risk-return tradeoffs.

What topics are included in the lessons?

The course includes four lessons: Risk in Finance, Methods of Reducing Risk, Equity Risk Premium, and Risk-Return Tradeoff.

What is the equity-risk premium as covered in this course?

The equity-risk premium is a financial tool related to risk that calculates the investment risk of investing in equities over fixed-income instruments, such as bonds.